خبر صحفى

يعزز بشكل كبير الهوامش والتدفق النقدي الحر
تعزيز ريادتها في مجال التغليف الصناعي

ديلاوير ، أوهايو ، 20 ديسمبر 2018 / PRNewswire / –

يسلط الضوء

• Caraustar هي شركة رائدة في تصنيع الورق المقوى متكامل رأسياً وتدير أربعة أعمال تكميلية في المقام الأول في أمريكا الشمالية
• تتراكم فورًا على الهوامش والأرباح لكل سهم والتدفق النقدي الحر
• سيؤدي توليد التدفق النقدي الحر القوي إلى خفض المديونية بسرعة ، مما يسمح بتراكم رأس المال بشكل هادف ويعزز مرونة Greif الإستراتيجية لنشر رأس المال
• يقوي بشكل كبير ويوازن محفظة Greif ويوسع امتياز الورق الخاص به من خلال الحصول على شركة رائدة متكاملة رأسياً في تصنيع الورق المقوى المعاد تدويره
• فرصة كبيرة لخلق القيمة ، مع تحديد ما لا يقل عن 45 مليون دولار من تآزر تكلفة معدل التشغيل السنوي
• تبلغ قيمة المعاملات الجذابة 1.8 مليار دولار ، أي ما يعادل 8.2 ضعف معدل الأرباح قبل احتساب الفوائد والضرائب والاستهلاك وإطفاء الدين خلال الاثني عشر شهرًا الماضية البالغ 220 مليون دولار ، أو 6.8 ضعف معدل التشغيل المتآزر EBITDA البالغ 265 مليون دولار
• يوفر توافقًا ثقافيًا قويًا ومواءمة بسبب التقارب التشغيلي الوثيق لـ Caraustar مع عمليات طاحونة Greif والإدارة القوية والفرق التي يمتلكونها

نظرة عامة على الصفقة
أعلنت شركة Greif، Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: NYSE: GEF، GEF.B) ، الشركة العالمية الرائدة في مجال منتجات وخدمات التعبئة والتغليف الصناعية ، اليوم أنها دخلت في اتفاقية نهائية للاستحواذ على شركة Caraustar Industries، Inc. ، وهي شركة رائدة في مجال تصنيع الورق المقوى وحلول التغليف. ، من إحدى الشركات التابعة لـ HIG Capital ، في صفقة نقدية بقيمة 1.8 مليار دولار. من المتوقع إغلاق الصفقة خلال الربع الأول من العام الميلادي 2019 ، وفقًا لشروط الإغلاق المعتادة ، بما في ذلك الموافقات التنظيمية.

Caraustar هي شركة رائدة في السوق في إنتاج الورق المقوى المعاد تدويره غير المطلي (URB) والورق المقوى المعاد تدويره المطلي (CRB) ، مع مجموعة متنوعة من التطبيقات التي تشمل الأنابيب والقلب ومزيج متنوع من المنتجات المتخصصة. مقرها في أوستل ، جورجيا ، تضم بصمة كاروستار أكثر من 80 منشأة تشغيل في جميع أنحاء الولايات المتحدة. خلال الاثني عشر شهرًا الماضية المنتهية في 30 سبتمبر 2018 ، حققت شركة Caraustar مبيعات بلغت 1.4 مليار دولار أمريكي وأرباحًا قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك وإطفاء الدين بلغت 174 مليون دولار. بناءً على حجم التداول الفعلي لمدة اثني عشر شهرًا ، المعدل وفقًا لظروف السوق الحالية اعتبارًا من 30 سبتمبر 2018 ، يبلغ معدل التشغيل قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) 220 مليون دولار.

قال بيت واتسون ، الرئيس والمدير التنفيذي لشركة “كاراوستار”: “تقدم Caraustar ملاءمة إستراتيجية وثقافية استثنائية لشركة Greif”. “ستؤدي عمليات التغليف الورقية التكميلية والألياف المعاد تدويرها إلى نمو كبير في التدفق النقدي الحر ، وتحسين التوازن والربحية داخل محفظة Greif وزيادة تعرض Greif للأسواق النهائية الصناعية والاستهلاكية في الولايات المتحدة. والأهم من ذلك ، أن Greif و Caraustar يشتركان في نفس التفاني في توفير الصناعة – خدمة رائدة لجميع العملاء ، ويسعدني أن أرحب بزملائنا الجدد في عائلة جريف وأتطلع إلى العمل عن كثب معهم.

وأضاف مايك باتون ، الرئيس والمدير التنفيذي لشركة Caraustar: “نحن متحمسون لإعلان اليوم وما يعنيه لعملاء Caraustar وموظفيها”. “Greif هي شركة رائدة في السوق معروفة ولديها قاعدة تصنيع قوية. سيستفيد عملاؤنا من تركيز خدمة عملاء Greif وعرضها الواسع للمنتجات وسينضم موظفونا إلى ثقافة ذات إرث قوي للخدمة والجودة.”

الفوائد الاستراتيجية من الاستحواذ
تعزز الصفقة بشكل كبير حجم ونطاق Greif في سوق التعبئة والتغليف الصناعي ، مما يخلق مزايا تنافسية كبيرة ورافعة تشغيلية طويلة الأجل. بالإضافة إلى ذلك ، فإن المعاملة:

• يتراكم على الفور في الأرباح والملف المالي. ستؤدي إضافة Caraustar على الفور إلى زيادة هوامش Greif وعائد السهم والتدفق النقدي الحر للسهم قبل عمليات التآزر. من المتوقع أن يؤدي التدفق النقدي الحر المبدئي القوي إلى دفع عملية التخلص السريع من المديونية ، مما يمهد الطريق لتراكم رأس المال بشكل هادف وتعزيز المرونة الاستراتيجية لشركة Greif لنشر رأس المال في المستقبل.
• يقوي ويوازن محفظة جريف. من المتوقع أن تؤدي إضافة Caraustar إلى زيادة مبيعات Greif في الولايات المتحدة إلى ما يقرب من ثلثي إجمالي المبيعات الموحدة من النصف تقريبًا في السنة المالية 2018. بالإضافة إلى ذلك ، ستتوسع النسبة المئوية لمبيعات Greif من التغليف الورقي إلى ما يقرب من نصف إجمالي الإيرادات المجمعة مقارنة بنسبة 23٪ للسنة المالية 2018.
• يوفر قيمة كبيرة من خلال التآزر الكبير في التكلفة وتحسينات الأداء. من المتوقع أن تولد الصفقة تآزرًا سنويًا في تكلفة معدل التشغيل لا يقل عن 45 مليون دولار في غضون 36 شهرًا من الإغلاق من خلال مجموعة محددة من مدخرات المكتب الخلفي ؛ تحسين النقل مدخرات الألياف المعاد تدويرها ؛ تحسينات تشغيلية وغيرها من الأنشطة المتعلقة بالمشتريات.
• يزيد من حجم واتساع عرض منتجات العبوات الورقية الخاصة بـ Greif. Caraustar هي شركة رائدة في السوق في مجال الورق المقوى المعاد تدويره غير المطلي (URB) والورق المقوى المعاد تدويره المطلي (CRB) مع مزيج جذاب من العملاء الصناعيين والمستهلكين. بالإضافة إلى ذلك ، تبيع Caraustar مجموعة متنوعة من المنتجات الورقية المتخصصة التي ستكمل محفظة Greif’s Paper Packaging & Services المتخصصة.
• يقدم توافقًا ثقافيًا قويًا ومواءمة. تدير Caraustar نشاطًا تجاريًا قريبًا من العمليات التشغيلية الحالية لمطاحن Greif وتمتلك فلسفة تشغيلية متوائمة وتداخل ثقافي وثيق.

تمويل المعاملات
قدم Wells Fargo Bank و National Association و Goldman Sachs Bank USA و JP Morgan Chase Bank ، NA ، التزامات تمويلية لهذه الصفقة ، مما يوفر قروضًا لأجل إضافية وتمويلًا مرحليًا لإصدار مخطط لسندات غير مضمونة ، تخضع للشروط والأحكام العرفية. ستكون نسبة الرافعة المالية المتوقعة لـ Greif عند إغلاق الصفقة 3.5x تقريبًا وتتوقع الشركة العودة إلى نطاق نسبة الرافعة المالية المستهدفة من 2.00x إلى 2.50x في غضون 36 إلى 48 شهرًا.

المستشارون
شركة جولدمان ساكس وشركاه. قامت LLC بدور المستشار المالي الحصري لشركة Greif لهذه الصفقة. عمل كل من Allen and Overy LLP و Vorys و Sater و Seymour و Pease LLP و Ice Miller LLP كمستشارين قانونيين لشركة Greif. عمل كل من روتشيلد وشركاه وكريدي سويس كمستشار مالي لكاراوستار لهذه الصفقة. عملت شركة Ropes & Gray LLC كمستشار قانوني لشركة Caraustar.

معلومات البث الشبكي
ستستضيف الشركة مؤتمرًا عبر الهاتف لمناقشة الاستحواذ على Caraustar في 20 ديسمبر 2018 ، الساعة 9:30 صباحًا التوقيت الشرقي (ET). للاشتراك ، يجب على المتصلين المحليين الاتصال بالرقم (833) 231-8265. معرف Greif هو 9996183. رقم المتصل الدولي هو 4110 689 (647) 1 +. سيتم فتح خطوط الهاتف الساعة 9:00 صباحًا ET. ستكون المكالمة الجماعية متاحة أيضًا من خلال بث مباشر على الويب ، بما في ذلك الشرائح ، والتي يمكن الوصول إليها على http://investor.greif.com بالنقر فوق علامة التبويب الأحداث والعروض التقديمية والبحث أسفل تقويم الأحداث. ستتوفر إعادة للمكالمة الجماعية على موقع الشركة على الويب بعد حوالي ساعتين من المكالمة.

حول شركة Greif، Inc.
Greif هي شركة عالمية رائدة في منتجات وخدمات التعبئة والتغليف الصناعية وتتابع رؤيتها: في التغليف الصناعي ، كن أفضل شركة خدمة عملاء أداءً في العالم. تنتج الشركة براميل من الصلب والبلاستيك والألياف وحاويات السوائب الوسيطة والحاويات المجددة والمنتجات المرنة وألواح الحاويات وملحقات التعبئة والتغليف وتوفر خدمات التعبئة والتغليف وغيرها من الخدمات لمجموعة واسعة من الصناعات. كما يدير Greif عقارات من الأخشاب في جنوب شرق الولايات المتحدة. تتمتع الشركة بموقع استراتيجي في أكثر من 40 دولة لخدمة العملاء العالميين والإقليميين. توجد معلومات إضافية على موقع الشركة على www.greif.com .

حول كاروستار
شركة صناعات كاروستار، Inc. هي شركة رائدة في تصنيع المواد والمنتجات الورقية المعاد تدويرها عالية الجودة. الشركة هي شركة مسؤولة اجتماعيا ، وتلتزم بالممارسات السليمة بيئيا ومكرسة لتزويد العملاء بقيمة بارزة من خلال المنتجات والخدمات المبتكرة.

تشمل خطوط الأعمال الأربعة لشركة كاراوستار خدمات إعادة التدوير ومجموعة مجموعة المطحنة (ورق مقوى مطلي وغير مصقول ومنتجات الورق المقوى المتخصصة) ومجموعة المنتجات الصناعية (الأنابيب والقلب ومنتجات البناء والتعبئة الواقية والمواد اللاصقة) وتغليف المستهلك (الكراتين القابلة للطي وصناديق التثبيت والتعبئة والتغليف خدمات). تخدم Caraustar قطاعات الاستخدام النهائي الأربعة الرئيسية لمنتجات الكرتون المعاد تدويرها: الأنابيب والقلب ؛ كرتون قابلة للطي ورق الجبس ومنتجات الورق المقوى المتخصصة. يقع المقر الرئيسي للشركة في أوستل ، جورجيا وهي مملوكة لشركة HIG Capital.

تحذيرات بشأن البيانات التطلعية

يحتوي هذا البيان على بيانات تطلعية بالمعنى المقصود في قانون إصلاح التقاضي الخاص بالأوراق المالية لعام 1995 فيما يتعلق بخطط Greif للاستحواذ على Caraustar وبيانات أخرى حول التوقعات المستقبلية والتوقعات والتقديرات والمسائل الأخرى التي تعتمد على الأحداث أو التطورات المستقبلية. يمكن تحديد هذه البيانات التطلعية بكلمات مثل “توقع” ، “توقع” ، “تعتزم” ، “تخطط” ، “تؤمن” ، “سوف ،” ينبغي ، “يمكن ،” “سوف” ، “مشروع و “تواصل” و “محتمل” وما شابه ذلك من العبارات ، وتشمل البيانات التي تعكس النتائج المستقبلية أو الاتجاهات أو التوجيهات وبيانات التوقعات. تستند جميع البيانات التطلعية إلى الافتراضات والتوقعات والمعلومات الأخرى المتاحة حاليًا للإدارة. تخضع جميع البيانات التطلعية لبعض المخاطر والشكوك التي قد تؤدي إلى اختلاف النتائج الفعلية ماديًا عن تلك المتوقعة أو المتوقعة أو المتوقعة ، سواء كانت صريحة أو ضمنية. تتضمن هذه المخاطر والشكوك ما يلي: القدرة على إكمال الاستحواذ بنجاح على Caraustar في الوقت المناسب ، بما في ذلك استلام الموافقات التنظيمية المطلوبة ؛ وقوع أي حدث أو تغيير أو ظرف آخر يمكن أن يؤدي إلى إنهاء الاتفاقية النهائية ؛ نتيجة أي إجراءات قانونية قد يتم رفعها ضد الأطراف وغيرهم فيما يتعلق بالاستحواذ على Caraustar ؛ استيفاء شروط معينة لاستكمال الاستحواذ على Caraustar ؛ شروط أسواق الائتمان وقدرة Greif على إصدار الديون لتمويل الاستحواذ بشروط مقبولة ؛ إذا اكتمل الاستحواذ على Caraustar ، والقدرة على الاحتفاظ بعملاء وموظفي الشركات المكتسبة ، والقدرة على دمج الأعمال المكتسبة بنجاح في عمليات Greif ، والقدرة على تحقيق التآزر المتوقع بالإضافة إلى زيادة الهوامش أو الأرباح أو النقد تدفق؛ ضغوط تنافسية في مجالات أعمال جريف المختلفة ؛ مخاطر عدم التجديد أو التقصير بموجب واحد أو أكثر من ترتيبات العملاء أو الموردين الرئيسيين أو التغييرات في شروط أو مستوى المشتريات بموجب تلك الترتيبات ؛ أوجه عدم اليقين فيما يتعلق بالضرائب أو قوانين التجارة الأمريكية ؛ آثار أي تحقيق أو إجراء من قبل أي سلطة تنظيمية ؛ والتغيرات في أسعار العملات الأجنبية وتكلفة السلع. يخضع Greif لمخاطر وشكوك إضافية موصوفة في النموذج 10-K ، والنموذج 10-Q ، والنموذج 8-K ، والتقارير والمستندات الخاصة بهذه التقارير. يعكس هذا الإصدار آراء الإدارة اعتبارًا من 20 ديسمبر 2018. باستثناء الحد الذي يقتضيه القانون المعمول به ، لا تتعهد Greif بأي التزام لتحديث أو مراجعة أي بيان تطلعي.

لمزيد من المعلومات ، يرجى الرجوع إلى جهات الاتصال أدناه:

المستثمرون: مات أيشمان ، نائب الرئيس ، علاقات المستثمرين واتصالات الشركة ، 6067-549-740

المطبوعات الإعلامية / التجارية: Debbie Crow، Director، Corporate Communications، 740-657-6992